同时我们应该(gāi)觉察到(dào)，随着chatgpt的(de)问世，人工智能(néng)出现了突飞(fēi)猛进(jìn)的发(fā)展，将影响几乎我们所(suǒ)有的行业，或将成为未来最强的(de)产业(yè)趋(qū)势。海外引(yǐn)领，从算法大模型(xíng)持续迭代，到各种应用接入AI，再到算(suàn)力芯片的突飞猛(měng)进，产业进展(zhǎn)迅速。而算(suàn)力(lì)几何级的增长和边缘侧硬(yìng)件的拉动(dòng)，都(dōu)是未(wèi)来芯(xīn)片需求的重要增长。新需求将让(ràng)芯片周(zhōu)期拐点提前到来(lái)。

　　另外(wài)一个重要板块(kuài)是芯片设备材料EDA，美国(guó)对(duì)中国半导(dǎo)体的制裁已经到(dào)了穷途末路的地(dì)步，暨2022年10月(yuè)7日(rì)美国半导体(tǐ)出口新法案对(duì)我国晶圆厂极限(xiàn)施压(yā)之后，进一步(bù)的制裁(cái)已经乏(fá)善可陈。国内晶圆代(dài)工厂一方面加(jiā)速扩产成熟制程，另一方面在国内(nèi)设备厂(chǎng)商(shāng)的配合下，继续研发攻克先进制程。虽然美国的制裁(cái)对我国先进(jìn)制(zhì)程的扩(kuò)产造成了(le)一(yī)定的影(yǐng)响，但是另外(wài)一(yī)个角度看，芯片设备的国产化率(lǜ)却取得(dé)了突飞猛进(jìn)的增(zēng)长。在全球晶圆扩(kuò)产(chǎn)处于下行周(zhōu)期的大背景下，国产替代进程加速对设备材料EDA板块的拉动，很可能会超预期。

　　冠军基金规模“一口气”增长913.85％

　　受益于业绩(jì)一路领跑，冠(guān)军基金的规(guī)模(mó)也出现迅猛增长。

　　数(shù)据显(xiǎn)示，截至4月21日，蔡(cài)嵩松(sōng)管理(lǐ)的诺(nuò)安积极(jí)回(huí)报A以62.04％的收益，成为2023年以来业绩(jì)最强(qiáng)的主动(dòng)权益基金。这一业绩还是(shì)受到4月21日AI、半导体等(děng)领域大跌影响，若截(jié)至4月20日(rì)，该基(jī)金业(yè)绩(jì)超过72％，一路涨势如虹(hóng)。

　　较(jiào)好(hǎo)的(de)业(yè)绩也(yě)让这只冠军(jūn)基金一季度规模暴增超900％。数(shù)据显(xiǎn)示(shì)，诺安(ān)积极回报去年底(dǐ)的(de)规模仅0.7亿(yì)元，而一季度末规模已达(dá)到(dào)7.11亿(yì)元，增幅(fú)为913.85％。相较(jiào)其(qí)2023年一季度的净值涨(zhǎng)幅，这一规模暴涨更多来自于(yú)投资者申购(gòu)。相关蔡嵩松以(yǐ)及诺安积极(jí)回报基金的话题(tí)也屡(lǚ)见(jiàn)报端，成为基民(mín)热议(yì)的话题。

　　同样，受益于(yú)净值(zhí)大涨(zhǎng)以及投资者申(shēn)购，蔡嵩松管(guǎn)理的5只基金在(zài)一季度规模均出(chū)现上涨，除了诺(nuò)安积极回报之外，2023年业(yè)绩超(chāo)40％的(de)诺(nuò)安优化配置(zhì)同样规(guī)模暴增，从去年(nián)底(dǐ)的0.77亿元增加到1.48亿元，幅(fú)度达到91.58％。

　　蔡嵩松(sōng)所管理(lǐ)基金的总规模也(yě)从去年底的293.25亿元增(zēng)长到一季度(dù)末的331.33亿元，幅(fú)度为12.95％，成为一季(jì)度(dù)末(mò)“300亿基金(jīn)经理俱乐部”中的一员(yuán)。

　　谢治宇(yǔ)：对(duì)人工智能(néng)相关(guān)产业(yè)链进行挖掘

　　作为兴证(zhèng)全球基金分管投研的副(fù)总，市场上管(guǎn)理规模超(chāo)过700亿的基(jī)金经理(lǐ)，谢(xiè)治宇一季(jì)度调仓换股方向也受到(dào)市(shì)场关(guān)注。

　　从最新(xīn)一季报披露情况看，谢治宇主要加仓半导(dǎo)体(tǐ)及光模(mó)块相关板块(kuài)，他也坦言在(zài)一季(jì)度主要对对人(rén)56是什么意思 56是什么尺码工智能(néng)相关产业(yè)链进行了挖掘(jué)。

　　他(tā)管理的兴全合润基金一季度新(xīn)进了海(hǎi)康威视、澜(lán)起科技、中际旭创(chuàng)、晶晨股份(fèn)四只(zhǐ)个(gè)股，几乎全部是与AI、半导体、光模块方(fāng)向相关。

　　其(qí)中，安防龙(lóng)头——海康威视在2022年已将AI技(jì)术应用于设备检测、产品盘(pán)点、安检(jiǎn)等多类产品。在4月15日发布(bù)的《投资者(zhě)关系活(huó)动记(jì)录(lù)表》中(zhōng)，海康(kāng)威视表示，AI技术对海康(kāng)威视(shì)的营收增长起了很大的作用(yòng)。

　　澜起(qǐ)科技主营(yíng)业务是为(wèi)云(yún)计算(suàn)和人工智能领域提提供以芯片为基础的解决方案，目前主(zhǔ)要产品包括内存接口等。晶晨(chén)股份也(yě)是全球(qiú)布局、国内(nèi)领先的(de)无晶圆半导体系(xì)统设计厂商。

　　作为数据中心光模(mó)块供应商。截止4月21日，中际(jì)旭(xù)创今年以来暴涨189.27％，谢治宇也在积极加仓，仅一个季度的时间(jiān)就狂买8个多亿(yì)，直接买进第七大重仓股(gǔ)。

　　而(ér)包括立讯精密、鹏(péng)鼎控股、芒果(guǒ)超媒、普洛药业在内的四(sì)只个股在(zài)一季度退出兴全合润(rùn)前十大重仓股。

　　除了兴(xīng)全合润(rùn)，谢治宇(yǔ)管理(lǐ)的另(lìng)外一只可投(tóu)港(gǎng)股的兴全合宜基金在一季度(dù)除(chú)了加仓半导体(tǐ)等板(bǎn)块(kuài)之外，互(hù)联(lián)网(wǎng)板(bǎn)块中(zhōng)的腾讯控股(gǔ)也是其主要加仓方向(xiàng)。

　　谢治宇在一季报中表示，随着各种风险因素减弱，一季度A股市场(chǎng)上证指数上涨5.94％，创(chuàng)业板指上涨2.25％，恒生指(zhǐ)数上涨3.13％。港股电(diàn)讯、能源板(bǎn)块指(zhǐ)数(shù)上涨较多，A股板块(kuài)分化(huà)更明(míng)显(xiǎn)。

　　随着(zhe)chatGPT取(qǔ)得了突破性的进(jìn)展，由AI芯片(piàn)、服务器、光模(mó)块等(děng)子版(bǎn)块(kuài)带动的人工(gōng)智能(néng)、中字头的“中(zhōng)特(tè)估”、半导体等板(bǎn)块(kuài)涨(zhǎng)幅(fú)较大(dà)，在GPT应用端(duān)中(zhōng)游戏(xì)、影视等板块也实现(xiàn)较大幅度上涨。

　　基金报告期内维持了较高仓位，对人工智能相关产业链进行挖掘，对有长期竞(jìng)争(zhēng)力、应(yīng)用空间(jiān)广阔的硬(yìng)件和(hé)软件公司进行精选和(hé)布局(jú)。未(wèi)来仍将坚(jiān)持挖(wā)掘(jué)公(gōng)司(sī)长期成长价值，不(bù)断寻找(zhǎo)具有良好投资性价比的优秀公司。

　　朱红欲(yù)：增持了(le)计算机、大众消费品

　　2022年4月13日(rì)成立，招商核心竞争(zhēng)力在当年弱市环境下斩获(huò)超47％的收益(yì)，让(ràng)招商基(jī)金(jīn)朱红(hóng)裕成为市场(chǎng)备受关注的(de)基金经理。

　　招商(shāng)核心竞争力一季报的披(pī)露揭(jiē)开了朱红(hóng)裕的(de)投资思路和路(lù)径。从股票持仓来看，一季(jì)度末该基金股票市值(zhí)占(zhàn)基金总资产比(bǐ)例为93.84％，处于该基金成立以来的最高(gāo)值，显示出一(yī)种(zhǒng)积极(jí)的(de)态(tài)度。从该基金2022年中(zhōng)报、三季报、年报来(lái)看，其仓位分别为90.17％、77.3％、90.01％。

　　相(xiāng)对去年底，一季度朱(zhū)红裕(yù)配置A股比例有所降低(dī)，配置港股比例有所提升。数据显示，招商核心(xīn)竞争力(lì)配置中(zhōng)国(guó)大陆、中国香港股票市值占基金净(jìng)值比(bǐ)例分别达到56.01％、38.59％，而去(qù)年底这两个数据是63.63％、30.91％。

　　从(cóng)招(zhāo)商(shāng)核心(xīn)竞争力配置来看(kàn)，重点布局了信息技术、可选(xuǎn)消费(fèi)等。前十大(dà)重仓股来看(kàn)，重仓卫宁健康(kāng)、振华科技、美的集团、金蝶国际等(děng)。其中卫宁健(jiàn)康持有比例(lì)达到11.46％。

　　相较去(qù)年底，朱红裕(yù)整(zhěng)体做了一些持仓调整，绿城服(fú)务、中国民(mín)航信息网络、安琪酵母新进(jìn)前十大重仓股之列，通威(wēi)股份、希望教育、中航光电(diàn)则退出前十(shí)大。

　　朱红裕(yù)也在季报中写道，一(yī)季(jì)度初期，我们基于对经济复苏(sū)预期(qī)大概率偏(piān)弱的判断，主要减持了经济复苏敏(mǐn)感度相对较高的部分制造业，增持了计(jì)算机、大(dà)众消费品等(děng)行业，同(tóng)时，我(wǒ)们亦在一季度末期逐步(bù)逢低(dī)增持了港股(gǔ)中可(kě)能面临业绩拐点的(de)物业及计算机等公司。

　　他也坦(tǎn)言，虽然创造了一定的(de)超额收益，但市场的博(bó)弈程度超出了我们的预期(qī)，导致对部分(fēn)行业的定价出(chū)现(xiàn)了较为显著的(de)偏离(lí)。我(wǒ)们将基(jī)于中长(zhǎng)期的行业研(yán)究(jiū)视野，逆(nì)势而行。

未经允许不得转载：连云港装饰公司,豪泽装饰 56是什么意思 56是什么尺码